Nobelpreisträger als Renditebringer | MSCI World Faktor-ETFs im Check | Value | Size | Quality

100% World Momentum 👌 Falls irgendwann mal ein ETF auf den ACWI Quality erscheint oder auf World Quality (nicht der sector neutral), dann kann man mit diesen ETFs noch weiter diversifizieren.

Im Vergleich wären interessant: Vaneck Global wide moat, oder der FTSE all world high dividend yield. Auf den extrem spannenden ACWI Quality gibt es hierzulande noch keinen einzigen ETF. Genauso wenig auf dem MSCI World Quality Index. Die gleichnamigen ETFs bilden leider nur den schlechteren Sector Neutral Quality Index ab. Sehr sehr schade!

Size müsste man wahrscheinlich mit einem anderen Factor koppeln. Der Factor alleine bringt wahrscheinlich wenig bis nichts. Da sehe ich beispielsweise den strategischen Vorteil von aktivem Management. Wenn der Fondsmanager das gut macht, kann er mit einem verengten Portfolio sicher Alpha generieren. So stehen sich die ganze Midcaps nur gegenseitig im Weg.

Gibt es eigentlich faktor etfs die neben developed auch EM beinhalten? Würde das existieren, würdet ihr in diese etfs investieren?

Top Video🤙

wie eigentlich immer absolut top! mille grazie! Mir gefällt die Mischung aus echtem Tiefgang und echtem Engagement.
Wenn ich einen Wunsch äußern darf: mich würden auch Gegenstimmen aus der Wissenschaft interessieren (Faktor verschwindet nach Entdeckung) und Eure Meinung und Erfahrung dazu. Weiter wäre interessant eine Analyse zu dem Umfang der Beimischung. Was ist aus Sicht der Kapitalmarktforschung am besten?

Klasse Ihr 2 👍👊 und Liebe Grüße nach Berlin

Stimmt die Aussage bei Minute 38? Es sind doch nicht alle Faktoren besser als der MSCI World selber. Value ist schlechter.

Was eigentlich nie zur Sprache kommt, ist der Faktor "Growth". Anscheinend gibt es dazu kaum ETFs. Ich kenne eigentlich nur den ETF von Deka (Strong Growth). Warum es zu dem Faktor kaum Produkte gibt - zumindest in der EU - verstehe ich eigentlich nicht wirklich. Wachstum bei Gewinn und Umsatz, sind das nicht die besten Gründe für den Wertzuwachs von Unternehmen?
Und bei der Gelegenheit: Christian hat mal gesagt, ein Hörer von Echtgeld-TV hätte in auf die niederländische ASML aufmerksam gemacht. Ich hätte da auch ein Unternehmen, das hier bei uns kaum jemand kennt: Inmode. Sehr starkes Wachstum bei Umsatz und Gewinn seit dem IPO im Jahr 2019. Ich habe die Aktie seit einem halben Jahr im Portfolio, seither verdoppelt ... ich halte sie für einen Tenbagger-Kandidaten.

Ich kann mich daran erinnern, dass Herr Kramer in der Abschlusssendung des Jahres 2019 fest davon überzeugt war, dass Value innerhalb der nächsten (ich glaube 3 Jahre) wieder kommen wird. Es sieht danach aus, dass er falsch lag. Zumindest favorisiert er jetzt Momentum und small caps.

Warum werden in der Grafik bei Minute 38 aus 100 EUR im MSCI World nur 250 EUR, waehrend es in allen anderen Grafiken 325 EUR sind?

Wenn man sich die Top5 des Value-ETFs anschaut, dann glaube ich nicht an ein Comeback dieses Faktors. Tobias hat zu Recht die Frage nach der seriösen Berechnung des erwarteten Werts gestellt.
Ob zB eine Intel ein Comeback verdient, liegt wohl weniger an deren letzten Bilanzzahlen, sondern ob sie zukünftig in der Produktentwicklung zur Konkurrenz aufschließen können.
Daher kommt mir ein Index als Herangehensweise fürs Value-Investing ein wenig seltsam vor.

Dankeschön.
In Europa bevorzuge ich den Deka Strong Growth (WKN ETFL03) - nicht nur weil er den Momentum ETF in einem Betrachtungszeitraum von 5 Jahren) um 100% übertrifft.

Growth at a reasonable price macht Growth- und/oder Momentumaktien auch zu Value-Aktien. Dadurch habe ich YTD bereits ca. 20% Outperformance gegenüber dem MSCI World. Large, Mid, Small und Microcaps. Alles dabei.

Hallo liebes EchtgeldTV Team.
Wieder mal eine super Sendung.
Eine Sendung mit reinen S&P ETF's
fände ich auch mal interessant.

Frage mich ob man value weglassen sollte in der Strategie oder zumindest untergewichten. Könnte sich aber auch gerade jetzt als falsch raus stellen. Schwierig...

Wieder was gelernt, danke euch!

Ich bin da eher Oldschool mit MSCI World + EM IMI unterwegs. Schwellenländerrisiko reicht mir als Faktor.
Aber eine tolle Sendung. Besten Dank.

Hallo ihr beiden, danke für mal wieder richtig starken Content!
Mich würde eure Meinung zum "echten" Quality Faktor interessieren. Bei den World Quality ETF´s auf dem Markt ist durch die neutrale Anpassung an die Verhältnisse des MSCI World ja eine deutliche Underperformance im Vergleich zum Index (Quality ohne neutral) innerhalb der letzten Jahre erzielt worden.
Der einzige ETF (mit annehmbarer Größe) den ich zu Quality gefunden habe, ist der USA Quality von UBS. Der hat die von euch beschriebene Outperformance (natürlich auch durch den USA Faktor) aber eben auch durch den "echten" Quality Faktor erreicht. Seht ihr hier eine lohnende Alternative bis es endlich echte Quality World ETF´s gibt oder übersehe ich irgendwelche Risiken? (Natürlich würde ich die USA Gewichtung mit anderen ETF´s zur Beimischung reduzieren).
Über eine kurze Meinung würde ich mich freuen. So oder so vielen Dank für eure Zeit!
Beste Grüße,
Julian

Tausend Dank für eure Videos ihr Beiden,
bespare ab nächsten April für meine geborene Tochter den World Momentum mit evtl. ner Prise Nasdaq100.

Viele Grüße nach Berlin,

Alex

👌🔢💰

Das gleiche für den ACWI oder All World wäre cool

Wann kommt das Tabak Special?
Ist ja alles so schön gefallen die letzten Monate😅

Wieder ein Genuss, euch zuhören zu dürfen.
Ich habe direkt bei justetf die World-Varianten verglichen. In der Vergangenheit ist der Momentum der klare Gewinner gewesen. Allerdings sieht die Bilanz für das letzte Jahr anders aus. Da liegt der klassische MSCI World vorne. Ob das so bleiben wird…?

Ich habe aktuell: 50 % World, 20% Momentum als Booster , und für die weitere Divers. 10 % World Small Cap + 20 EM IMI. Überlege noch den World Quality kaufen. Sprichst hier was dagegen außer eine hohe Korrelation zwischen den Etfs( ist für mich kein wirklicher Nachteil)?

Dankeschön...)))

Faktor-ETFs outperformen den breiten Index (MSCI ACWI/FTSE All-World) eben nur temporär. Wer die Kristallkugel hat - nichts wie los! 😉

S&P 500 3x Leveraged
S&P 500 Equal Weight
Nasdaq100 3x Leveraged

Keine Anlageberatung

Super Video... Aber ich verstehe einen Kommentar von Christian nicht (Min 39). Wenn es einen Faktor gibt, der dauerhaft den Markt schlägt, widerspricht das doch direkt der Markteffizienzhypothese. Z.B. Momentum widerspricht schon der "Schwachen Markteffizienz". Natürlich steht der Beweis noch aus, dass Momentum dauerhaft besser ist, aber genauso ist der Beweis noch zu erbringen, dass die Markteffizienzhypothese stimmt ;)

Wie soll Value jemals outperformen? Hat ja nen Grund warum sie so billig sind🤔

Size Faktor ist vermutlich nur ein zusätzliches Risikopremium

lohnt es sich systematisch, die Faktoren und das Basisinvestment zu z.B. je 20% zu halten, und z.B. jährlich wieder auszubalancen? These: Die Faktoren, die gerade besser laufen, füttern die schlechter laufenden Faktoren mit an, in die man dadurch antizyklisch investiert, damit man bereits investiert ist, wenn der andere Faktor dann wieder anzieht. Kennt jemand Untersuchungen? Hier bräuchte man ja langfristige Daten, eigentlich über Jahrzehnte.

Gerade bei Faktoren, die gegeneinander wirken, würde so eine Kombination mit festem Balancing ja dann systematisch ein Vorteil sein.

In den letzten 10 Jahren, hat ein gleichgewichtes Portfolio aus Acwi Quality, value, Momentum und Size den Acwi NICHT outperformt.

Ich schaue mir normalerweise eure Einzelaktien-Sendungen viel lieber an, als die ETF Sendungen. Diese Folge hier war aber sehr interessant. Evtl. Werde ich meinen ETF Sparplan noch etwas optimieren. Vielen Dank!

Die gelbe Überschrift ist doch nicht der gelbe Chart ! Was das für eine Verwirrung ?

Multifaktordingsbums😁✌️

Jetzt in der Krise macht der Minimum Volatility genau das Richtige und sinkt kaum, ganz im Gegenteil zu den anderen Faktor ETF.
Die Strategie geht voll auf und überzeugt mich auf ganzer Linie. Im Grunde der einzige ETF in meinem Portfolio, der nicht abgestürzt ist.
Viele Anleger suchen ihr Heil nun in defensiven Titeln, das kommt der Minimum Volatility Strategie sehr zu Gute.

Ich möchte den Burggraben ETF Global Wide Moat von VanEck kombinieren mit einem ishares FaktorETF...ich habe verglichen und es sind derzeit im Moat 72 Unternehmen vertreten . Von diesen Unternehmen tauchen auch 14 im Value auf, 16 Momentum und 18 im Quality. Das zielt daraufhin das der Value untervertreten ist und ein passender Ausgleich wäre... ich hab mit dem Value allerdings ein wenig Bauchweh und glaube auch nicht so ganz an seine Wiederkehr da der Weltmarkt sich krass wandelt. Macht es Sinn den BurggrabenETF mit einem Faktor zu kombinieren und welchen würdet ihr wählen?

Bei welcher deutschen Börse sind die genannten Fonds denn liquide?

Momentum - Small Cap - Value - Minimum Voltility

Ich hoffe es gibt bald ein Update zu diesen Faktor ETF’s und mit dem Gast Gerd Kommer.

Gibt es eigentlich einen etf auf den msci quality index statt auf den msci sector neutral quality index wie in dem video beschrieben?

Dieses Video 1:1 nochmal mit Emerging Markets und die Faktoren im Vergeich wäre sehenswert

Die Beiden sind einfach nur weltklasse! Ich möchte mich wirklich von ganzem Herzen bei Euch bedanken für den Wert, den Ihr uns schenkt. Das ist Finanzbildung par excellence. Was ich schon Alles von Euch gelernt habe bisher....Danke Danke. Für mich müsste Euer Kanal an den Schulen weiterempfohlen werden. Das wäre mal ein gesellschaftlicher Mehrwert für unsere Jugend. Und dazu muss ich abschließend sagen, Ihr seid menschlich Top, ein Spitzenduo!!! Freue mich auf noch viele weitere Sendungen von Euch. Danke für Alles!!! Der Murali

Mein Kiosk um die Ecke hat mega Wachstumspotentiale.

Mich würde mal interessieren was ihr persönlich als Einzelinvestnent besser findet. Den normalen Msci World oder den Msci Quality?